《交易操盘技法精解》 作 者：宁楚明

大家有没有发现，我们用模拟账户交易的成绩总比我们实际交易的成绩要好得多，究其原因，答案十分简单：看你对赢的欲望和对输的恐惧哪个在心理上占了上风。在模拟交易中，你只有赢的欲望，而在实盘交易中，对输的恐惧心理往往更强烈。注意力在哪里，结果就在哪里，这就是输家与赢家的区别所在。

要想达到交易的最高境界，需要突破人性的弱点，克服交易的恐惧心理，这样你才能在交易时做到不受任何情绪的影响。你最大的敌人不是市场，而是自己。

第二章  了解市场

 

第一节  认识交易的本质与真相

谎言善于冲刺，但真理擅长马拉松。

一一迈克尔·杰克逊

很久以前，谎言和真实一起在河边洗澡。谎言洗完后穿走了真实的衣服，而真实却不愿穿谎言的衣服，赤裸着离开了。后来，人们很难接受赤裸裸的真实，却很容易接受穿着真实衣服的谎言。

交易市场存在着太多看似符合逻辑的谎言，令我们难以分辨。大多数交易者因为懒惰的天性，轻信所读所闻的方法及理念，企图通过投机取巧找到轻松通往成功的捷径，而不愿意花时间去验证这些方法及理念的有效性。

接下来我将告诉你市场真实的一面，但你要做好心理准备，真相有时并不容易让人接受，因为人们认识现实的方式容易发生扭曲，科学家们把这种现象称作“认知偏差”。盲目地相信一件事，只因大多数人都相信它，这是认知偏差中的“潮流效应”。以下我将列举几种交易市场中常见的认知偏差。

一、低买高卖、顺势操作

“低买高卖、顺势操作”是经常被交易者提及的两种交易方法。而这两种方法显然是互相矛盾的：如果你想低买高卖，就是在逆势操作；如果你顺势操作，就不可能做到低买高卖。

一些有一定经验的交易老手经常挂在嘴边的就是“交易最重要的就是做到顺势，不可抄底，不可摸顶”之类的话。但如果等到趋势形成才进场，行情至少已经走完三浪，按波浪理论走五浪的话，只剩下最后一个主升浪第五浪的利润空间。在三个主升浪里，止损最小的是第一浪，利润空间最大的通常是第三浪，而风险最大的就是最后的第五浪（行情走得越远，反转的可能性越大）。如果你是顺势交易者，这种操作不但让你失去了最佳进场点，扩大了止损位，还让你承担了最大的风险。在股市里，高位接盘的通常都是趋势交易者。

实际上，如果交易者愿意逆势操作，其止损空间将降低三分之二以上，其盈利空间将扩大一倍以上。我所指的逆势操作不是看到涨得多了就做空（买跌），看到跌得多了就做多（买涨）。市场自有它的运行规律，而这些规律一定会通过K线形态表露出来，价格的运行包含市场的一切信息，在趋势反转时通常都会发出反转的信号。成功的交易者或激进型的操盘手，大都是利用这种反转信号在新的趋势形成初期便介入市场，此时进场，将能大幅降低止损的成本，提高盈利的空间，实现盈亏比的最大化。

二、高成功率是盈利的关键

许多交易者认为，只有提高交易成功率才能实现盈利，高成功率是一个成功的交易系统中最重要的要素，我们亏损的主要原因是成功率不够高。当你有了这种认识的时候你就会想尽一切办法学习、研究如何提高你的交易成功率，最后的结果是你可能会离成功越来越远。因为自有金融市场以来，没有人能做到百分百准确地预测后市，而真正帮助交易者稳定盈利的也不是高成功率。要知道，华尔街交易高手的平均成功率一般都不高，但他们却能赚大钱。曾有人对他们的交易进行过调查统计，发现他们的成功率其实只有30%~40%，而他们95%的利润只来自于5%的交易。

成功的交易者之所以成功，并不是因为高成功率，而是因为高盈亏比（我并没有表示成功率不重要的意思）。

市场的运行存在着一定的规律，但大多数情况下是无序的，从任何位置进场，都存在着一定风险。所以，止损非常重要，有单必有止损。交易成功最重要的是你能在方向做错的时候尽量少亏损，在方向做对的时候尽量多盈利。

交易高手进场一般都很勇敢，在大多数人认为很危险的位置，他们却敢于下单。他们最喜欢在第一买卖点的位置开仓（行情反转的初始阶段），认为这样的位置才最安全，止损小，利润空间大，盈亏比高。这种激进的方式最大的缺点就是会降低交易的成功率。可我们交易的目的并不是为了高成功率，而是为了高盈利率，不是吗？只有追求完美、追求高成功率的人，才不敢下单，这样他们不但错过了最佳的进场时机，失去了一定的利润空间，同时由于进场太晚，也无谓地扩大了止损空间。